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Par Jason Guthrie, Responsable des actifs numériques pour l’Europe WisdomTree

Ces produits négociés en bourse (« ETP ») offrent une exposition aux segments émergents de l’écosystème des cryptomonnaies

WisdomTree, l’émetteur de fonds indiciels cotés en bourse (ETF) et de produits cotés en bourse (ETP), annonce aujourd’hui le lancement de trois nouveaux ETP investis dans les cryptomonnaies et adossés à des actifs physiques qui viennent agrémenter une large gamme de produits.

WisdomTree Solana (SOLW), WisdomTree Cardano (ADAW) et WisdomTree Polkadot (DOTW) sont cotés sur Börse Xetra et la bourse suisse SIX. Ils seront aussi cotés sur les bourses Euronext à Amsterdam et Paris le 31 mars. Les ETP affichent un total de frais sur encours (TFE) de 0,95 %, soit le coût le plus faible du marché des ETP offrant un accès à ces altcoins en Europe. Ces ETP bénéficient d’un passeport européen leur permettant d’être commercialisés au sein de l’Union européenne.

Ils sont conçus pour offrir aux investisseurs une manière simple, sécurisée et à faible coût d’obtenir une exposition au cours de Solana, Cardano et Polkadot. Les investisseurs peuvent également obtenir une exposition à ces actifs cryptographiques par le biais des ETP de WisdomTree investis dans un panier de cryptomonnaies que sont WisdomTree Crypto Market (BLOC) et WisdomTree Crypto Altcoins (WALT). Ces nouveaux ETP offrent le potentiel de générer des revenus liés au « staking »^[1] aux investisseurs.

« Nous souhaitons offrir aux investisseurs une large gamme d’expositions aux actifs cryptographiques par le biais de paniers diversifiés ou de trackers spécialisés » a souligné Jason Guthrie, Responsable des actifs numériques pour l’Europe (« Head of Digital Assets, Europe ») chez WisdomTree. « Un élément clé de notre approche est le lancement de stratégies qui trouvent un écho parmi les investisseurs institutionnels. Ces stratégies doivent porter sur des actifs cryptographiques suffisamment liquides pour être utilisées par les institutionnels, sont soutenues par les participants du marché des ETP et offrent des cas d’utilisation très parlants. L’évolution du marché des actifs cryptographiques ira de pair avec l’évolution de l’écosystème des ETP qui est nécessaire pour que les investisseurs institutionnels les adoptent davantage. Nous continuerons d’améliorer et d’étoffer notre gamme de produits afin d’accompagner les investisseurs en quête d’actifs cryptographiques. »

Créé en 2017, Solana est une plateforme de contrats intelligents de couche de niveau 1^[2]  (« layer-1 ») qui vise à améliorer le rendement des transactions pour un coût sensiblement inférieur à celui de l’Ethereum. Cette cryptomonnaie utilise un modèle de consensus basé sur la Preuve d’enjeu ou « Proof of Stake » (PoS) afin de sécuriser le réseau tout en comportant un nouveau système d’horodatage baptisé « Proof of History » (PoH) qui permet d’obtenir des transactions automatiquement ordonnées. Bien que le mainnet ait été lancé en 2020 et en soit encore à l’étape des tests bêta, Solana a gagné en popularité avec des cas d’utilisation tels que la construction de réseaux sociaux décentralisés, des jeux sur la blockchain et des bourses décentralisées.

Cardano a été créé en 2015 sous la forme d’une plateforme de contrats intelligents de couche de niveau 1 (« layer-1 ») en tant qu’alternative au réseau Ethereum. Cette cryptomonnaie est construite à partir d’une structure à deux couches pour une sécurité renforcée et utilise le modèle de consensus PoS (« Proof of Stake »). Cardano a livré sa fonctionnalité de contrats intelligents en 2021 et pourrait faire l’objet de davantage d’applications décentralisées, à l’image de la vérification de diplômes, la contrefaçon de produits de détail et dans le secteur de la finance les contrôles KYC (« Know Your Customer ») et de lutte contre le blanchiment de capitaux.

Polkadot a été créé en 2016 dans le cadre d’une priorité accordée à l’interopérabilité entre diverses blockchains pour le transfert de données ou d’actifs. Cette cryptomonnaie utilise un modèle de Preuve d’autorité (« Proof of Authority ») et elle est conçue avec un modèle de gouvernance qui permet au réseau de ne  pas nécessiter de « fork » lors des mises à niveau. Cette cryptomonnaie offre une large palette de cas d’utilisation, dont les échanges décentralisés, les sous-traitant de données et les solutions provisoires.

Les clients des ETP investis dans les cryptomonnaies de WisdomTree peuvent accéder de manière pratique à une gamme d’actifs cryptographiques sans avoir besoin de les détenir directement, de stocker les clés d’accès ni d’interagir de quelque manière que ce soit avec la blockchain ou l’infrastructure des monnaies numériques. Les investisseurs obtiennent également un accès à des solutions de stockage de niveau institutionnel sans avoir besoin de configurer ce stockage avec l’aide d’un dépositaire. Afin de garantir le niveau le plus élevé de sécurité, WisdomTree s’appuie sur des dépositaires de monnaies numériques réglementés de niveau institutionnel qui possèdent des installations de stockage à froid hautement sécurisées.

« Les actifs numériques sont une classe d’actifs passionnante et dynamique qui continue de captiver l’imagination des investisseurs, » a tenu à ajouter Alexis Marinof, Responsable Europe (« Head of Europe ») chez WisdomTree. « Les cas d’utilisation intéressants et différents offerts notamment par Solana, Cardano et Polkadot représentent la prochaine étape de l’évolution de cette jeune classe d’actifs. Si le Bitcoin et l’Ethereum font la une des journaux, les altcoins sont désormais des alternatives viables pour de nombreux investisseurs institutionnels car ils fournissent plus d’options de diversification de leurs positions sur les cryptomonnaies, comme pour  n’importe quelle classe d’actifs. »

WisdomTree a également coté des lignes de négoce en franc suisse pour WisdomTree Bitcoin et WisdomTree Ethereum qui sont cotés sur la bourse SIX.

Avec SOLW, ADAW et DOTW, WisdomTree dispose désormais d’une gamme de huit ETP investis dans les actifs cryptographiques qui viennent s’ajouter aux ETP WisdomTree Bitcoin (BTCW), WisdomTree Ethereum (ETHW), WisdomTree Crypto Market (BLOC), WisdomTree Crypto Altcoins (WALT) et WisdomTree Crypto Mega Cap Equal Weight ETPs (MEGA).La gamme complète de ces ETP développés par WisdomTree est disponible sur Börse Xetra, la bourse suisse SIX et les bourses d’Euronext à Amsterdam et Paris.

SOLW, ADAW et DOTW bénéficient d’un passeport européen leur permettant d’être commercialisés en Autriche, en Belgique, au Danemark, en Finlande, en France, en Allemagne, en Italie, en Irlande, au Luxembourg, aux Pays-Bas, en Norvège, en Espagne, en Suède et en Suisse.

Informations sur ce produit

Pour en savoir plus : https://www.wisdomtree.eu/en-gb/strategies/crypto-currency

^[1] La Preuve d’enjeu ou « Proof-of-Stake » permet aux utilisateurs de mettre en jeu leurs tokens afin de devenir validateurs du réseau. Les validateurs sont chargés de traiter les transactions et de sécuriser un réseau. En contrepartie, ils sont récompensés par davantage d’actifs du réseau.

^[2] Les applications décentralisées peuvent être construites sur des plateformes de contrats intelligents. Elles utilisent ces contrats qui sont des scripts d’exécution s’appuyant sur des événements extérieurs.

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